56.企業(yè)風險管理中戰(zhàn)略風險指的是什么？

戰(zhàn)略風險，是指影響企業(yè)實現(xiàn)戰(zhàn)略發(fā)展目標和實施發(fā)展規(guī)劃的各種不確定因素或可能性。企業(yè)的戰(zhàn)略風險既有來源于企業(yè)內(nèi)部的，又有來源于企業(yè)外部的。戰(zhàn)略風險包括競爭風險、行業(yè)方向轉(zhuǎn)換風險、戰(zhàn)略收購合并風險、客戶偏好轉(zhuǎn)換風險等。

戰(zhàn)略風險示例

57.企業(yè)風險管理中財務風險指的是什么？

財務風險，是指企業(yè)因未來財務狀況不確定而產(chǎn)生的實際財務結(jié)果與預期財務目標發(fā)生偏離，進而蒙受損失的可能性。財務風險包括利率和匯率的變動風險、原材料或產(chǎn)品價格波動風險、信用政策風險，以及公司理財行為風險等。

財務風險示例

58.企業(yè)風險管理中運營風險指的是什么？

運營風險，是指企業(yè)在運營過程中，由于外部環(huán)境的復雜變動以及企業(yè)自身對環(huán)境認知能力和適應能力的局限性，導致企業(yè)運營失敗或使運營活動無法達到預期目標的可能性。運營風險包括流程風險、人為風險、系統(tǒng)風險、事件風險、業(yè)務風險和操作風險等。

運營風險示例

59.企業(yè)風險管理中法律風險指的是什么？

法律風險，是指由于企業(yè)外部法律環(huán)境發(fā)生變化，或由于包括企業(yè)自身在內(nèi)的法律主體未按照法律規(guī)定或合同約定有效行使權(quán)利、履行義務，而對企業(yè)造成負面法律后果的可能性。法律風險包括:國內(nèi)外政治法律環(huán)境風險與政策風險，員工道德操守風險，重大協(xié)議與合同的遵守與履行風險，法律糾紛風險，及知識產(chǎn)權(quán)風險等。

法律風險示例

60.企業(yè)風險管理中市場風險指的是什么？

市場風險，是指未來市場價格的不確定性對企業(yè)實現(xiàn)既定目標的負面影響。市場風險包括商品價格與物資供應風險、客戶供應商信用風險、稅收風險和商品價格風險等。

市場風險示例

61.風險管理與內(nèi)部控制的區(qū)別是什么?

從差異性來看，風險管理與內(nèi)部控制的主要不同在于:

1、側(cè)重點不同:內(nèi)部控制側(cè)重于制度層面，通過規(guī)章制度規(guī)避風險；風險管理則更側(cè)重交易層面，通過市場化的自由競爭或市場交易規(guī)避風險。典型的內(nèi)部控制是為保證資金安全和會計信息的真實可靠，會計控制是其核心；而典型的風險管理則關(guān)注特定業(yè)務中與戰(zhàn)略選擇或經(jīng)營決策相關(guān)的風險與收益的比較，貫穿于管理過程的各個方面。

2、管理幅度不同:風險管理包含風險管理目標和戰(zhàn)略的設定、風險評估方法的選擇、管理人員的聘用、有關(guān)的預算和行政管理以及報告程序等活動；而內(nèi)部控制負責風險管理過程中及其以后的重要活動，如對風險的評估和由此實施的控制活動、信息與交流活動和監(jiān)督評審與缺陷的糾正等工作。內(nèi)部控制主要強調(diào)事中和事后的管理活動；風險管理除了對事中和事后進行管理，還會在事情開展之前進行風險的辨識和評估，并制訂出相應的應對方案。

3、對風險的對策不一致:全面風險管理框架引入了風險偏好、風險容忍度、風險對策、壓力測試、情景分析等概念和方法，因此，該框架在風險度量的基礎(chǔ)上，有利于企業(yè)的發(fā)展戰(zhàn)略與風險偏好相一致，幫助董事會和高級管理層實現(xiàn)全面風險管理的目標。這些內(nèi)容是內(nèi)部控制框架所無法提供的。

62.企業(yè)開展全面風險管理的目標是什么?

ERM 框架(即企業(yè)風險管理—整合框架)認為企業(yè)進行風險管理的目標有四個:

一是戰(zhàn)略目標——使企業(yè)的風險管理活動與使命相關(guān)聯(lián)并且支撐企業(yè)使命；

二是經(jīng)營目標——利用風險管理工作有效和高效率地利用企業(yè)資源；

三是報告目標——提高企業(yè)財務報告的可靠性；

四是合規(guī)性目標——使企業(yè)經(jīng)營符合相關(guān)法律、法規(guī)的規(guī)定。

63.企業(yè)進行風險管理有哪些主要的應對策略?

企業(yè)進行風險管理可采取風險承擔、風險規(guī)避、風險轉(zhuǎn)移、風險轉(zhuǎn)換、風險對沖等應對策略。

風險承擔，可以是被動的，也可以是主動的，可以是無意識的，也可以是有意識的，因為有時完全回避風險是不可能或明顯不利的。采取有計劃的風險承擔不失為一種規(guī)避風險的方式。

風險規(guī)避，即通過放棄或拒絕合作停止業(yè)務活動來回避風險源。比如，雖然潛在的或不確定的損失能就此避免，但獲得利益的機會也會因此喪失。

風險轉(zhuǎn)移，即承擔風險的主要對象把原本可能發(fā)生在自己身上的損失通過轉(zhuǎn)移和嫁接的方式處理風險。企業(yè)通?？梢酝ㄟ^保險或者對外承包等手段來把風險的后果以及其應對的責權(quán)轉(zhuǎn)交給第三方。其中，保險的意思是通過為企業(yè)的產(chǎn)品進行相關(guān)保險的購買，使保險公司來幫企業(yè)接受風險;而對外承包則是通過各種合法途徑以及渠道將自己本身對于業(yè)務的所有權(quán)轉(zhuǎn)交給其他對象，進而將隨之可能附帶的風險進行一并轉(zhuǎn)交的手段。

風險轉(zhuǎn)換，一般是企業(yè)使用戰(zhàn)略調(diào)整等方式對目前所面臨的風險進行轉(zhuǎn)換，使之成為另外的風險。風險轉(zhuǎn)換的方式通常有制造衍生產(chǎn)品或者之前提到的戰(zhàn)略調(diào)整等。風險轉(zhuǎn)換通常不能對企業(yè)所面對的風險產(chǎn)生減少和規(guī)避作用，最常見的就是企業(yè)對風險進行轉(zhuǎn)換之后減少了當前的風險，同時也加劇了另外的風險。企業(yè)有效地利用風險轉(zhuǎn)換可以成功實現(xiàn)自身在兩個甚至更多的風險之中周旋，取得最佳的效果，甚至能夠?qū)崿F(xiàn)無成本或者低成本。

風險對沖，指企業(yè)在自身具備一定的抗風險實力的情況下，通過多種渠道，成功引入不止一個風險因素，讓它們之間產(chǎn)生對沖效果并且相互抵消。在企業(yè)所可能面臨的各類風險中，原本存在著可以對沖并且有自然抵消的性質(zhì)，企業(yè)應該對其有充分的了解并在適當?shù)年P(guān)鍵時機加以把握和利用。此外，考慮風險能否對沖時要站在一個相對的高度來審視，同時要防止風險的對沖不慎而導致多項風險同時發(fā)生，使企業(yè)面臨更大的危機。

64.企業(yè)如何選擇風險管理的應對策略?

在策略的選擇上，企業(yè)應根據(jù)不同業(yè)務特點統(tǒng)一確定風險偏好和風險承受度，即企業(yè)愿意承擔哪些風險，明確風險的最低限度和不能超過的最高限度，并據(jù)此確定風險的預警線及相應采取的對策。

確定風險偏好和風險承受度，要正確認識和把握風險與收益的平衡，防止和糾正忽視風險與片面追求收益而不講條件、范圍以及認為風險越大、收益越高的觀念和做法；同時，也要防止單純?yōu)橐?guī)避風險而放棄發(fā)展機遇。

65.有效的風險管理組織體系由哪些部分構(gòu)成?

風險管理組織體系是體現(xiàn)企業(yè)內(nèi)部各個風險管理部門排列順序、聚集狀態(tài)、聯(lián)系方式以及部門之間相互關(guān)系的結(jié)構(gòu)體系。各個企業(yè)應當根據(jù)自身的具體情況建立適合自己的風險管理組織體系。

規(guī)模較小的企業(yè)，可以只設單個風險管理機構(gòu)，而對于規(guī)模較大的企業(yè)來說，一個健全有效的風險管理組織體系則應當包括規(guī)范的公司法人治理結(jié)構(gòu)、風險管理職能部門和內(nèi)部審計部門及其他有關(guān)職能部門、各相關(guān)業(yè)務單位的組織領(lǐng)導機構(gòu)等要素。

1、公司法人治理結(jié)構(gòu)，一般包括股東(大)會、董事會、監(jiān)事會、經(jīng)理層等，企業(yè)應當按照《公司法》的要求建立健全規(guī)范的公司法人治理結(jié)構(gòu)，各機構(gòu)應依法、依公司章程的規(guī)定行使職權(quán)，履行職責，形成既高效運轉(zhuǎn)、又有效制衡的法人治理機制。

2、業(yè)務管理部門或單位，主要包括業(yè)務管理或執(zhí)行部門，如生產(chǎn)部門、銷售部門、供應部門等。這是風險管理的一線部門，是風險識別、控制的主體，也可稱之為風險管理的第一道防線。

3、風險管理職能部門，一般包括風險管理委員會及其執(zhí)行機構(gòu)，這是風險管理的第二道防線。風險管理職能部門主要制定風險管理制度，提出風險管理實施意見，組織協(xié)調(diào)全面風險管理日常工作，指導、監(jiān)督有關(guān)職能部門、各業(yè)務單位以及全資、控股子企業(yè)開展全面風險管理工作等。

4、內(nèi)部審計部門，一般包括審計委員會及其執(zhí)行機構(gòu)，是風險管理的第三道防線。內(nèi)部審計部門在風險管理方面，主要是負責研究提出全面風險管理監(jiān)督評價體系，制定監(jiān)督評價相關(guān)制度，開展監(jiān)督與評價，出具監(jiān)督評價審計報告。

5、法律事務部門，一般包括總法律顧問與法律事務部，也可根據(jù)企業(yè)實際情況不設專門的法律事務部而將法律事務委托給中介機構(gòu)辦理，本部門主要負責各項經(jīng)濟業(yè)務或行為的審查、合同的擬訂或會簽、經(jīng)濟糾紛的處理、法律風險的防范與化解等工作。